交易系统要素

waihui168

时间周期


四个主要的时间结构： 时间结构 交易长度 使用的数据　　长线 月 盘后数据


　　中线 周 盘后数据


　　短线 日 盘间数据


　　日交易 接近一天 盘间数据


　　系统1 每次交易平均产生250点的收益但是一年只交易4次。


　　系统2 每次交易平均仅产生10点收益但是一年交易200次。
交易工具


交易工具的规则：　　1、 低成本手续费。 由于交易频繁，因此手续费必须最低，交易个股时除外。


　　2、 流动性。 要有足够的成交量使我们的单子能进出自如，不会有追不进和砍不掉的情况出现。


　　3、 委买、委卖价格间不能差距过大。


入市规则


止损规则


止损的条件：　　1、当我们得到一定数额的赢利后，移动止损点至突破的地方。然而，为什么以及如何使市场有利于我们的突破点所处的位置？


　　2、当交易逐渐赢利时，移动止损价，保护赢利。


　　3、设置一个固定数额的最大止损量(比如35pts)。固定点数赢利是应该避免的，他们在市场的波动中不会带来帐户的改变，也不会带来系统成功的证明。


　　4、设置止损为区间的一个百分数。当市场继续在价格趋势上前进，并且最终触及我们的首次止赢前，价格会有一定强度的回调，这时这个止损理论就有了存在的前提。


止盈规则


　　最常用的止盈规则是：　　1、 跟踪止盈。


　　2、 确定目标价位止盈。


交易过滤器


下面有2种方法提高每次交易的的赢利：　　1、 限制损失，让利润奔跑。这是我们在前面试图通过使用止损，和确定目标价位止盈实现。


　　2、 通过设置交易过滤器，来减少损失的交易的次数。这是我们在本段中要达到的目标。


　　设置系统过滤器的3个原则：


　　1、 季节性因素，在一周内的特殊日子里，系统会表现的更好，或更差？


　　2、 市场在经过了大波动之后经常盘整巩固，我们如何回避这些盘整的日子？ 　


　　3、 我们应该只关注当前趋势的方向么


资金管理规则


　　一旦我们发展了实用的交易规则后，就面临着另一个深入的，重要的，值得考虑的问题：每次交易能冒多少风险。 好的资金管理能达到以下2个目的：　　1、 在系统进入合适的行情前，能使交易帐户遭受的损失最小化；


　　2、 当行情十分合适操作时，系统产生最大的利润。


　　许多交易商错误的认为可以使用紧凑的止损价格减少头寸的风险，但止损应该根据当时的市场结构，状况来确定(资金管理是动态的，而不是静态固定的)。当那些我们不认同的止损(特别是盘整时)发生，并导致损失时，我们应该尽快减少头寸数量，而不是使用紧凑的止损。使用紧凑的止损在交易过程中会增加亏损交易出现的次数，同时使交易系统整体性能减弱。换句话说，就是资金管理是用来控制风险的，而不是用来下达止损指令的。



避免过度优化


过度优化的特征是：　　1、 数量过多的特殊参数。


　　2、 某些参数有特别的效果。比如， 47能获得利润，而46，48却不能。


　　3、 不同的市场，同一市场的不同时间段，使用不同的参数。


　　4、 使用固定的数字，如，35点固定止损，不管现在的市场的波动率如何。


　　5、 系统在测试时间段内有出色的赢利，但在其它时间却有显著的损失。